Плечо и фьючерсы
Калькулятор маржи и плеча
Калькулятор считает залог под позицию: маржа = стоимость позиции / плечо. Введите номинал в долларах или объём и цену - и двигайте ползунок плеча, маржа пересчитывается мгновенно.
Заодно виден порог риска: чем выше плечо, тем меньшее движение цены против позиции полностью съедает залог.
Движение против позиции на 10,0% (100 / плечо) арифметически расходует начальную маржу. Это не точный порог ликвидации.
Как считается маржа
Номинал = Объём × Цена входа
Требуемая маржа = Номинал / Плечо
Порог потери маржи ≈ 100% / Плечо
Маржа - это залог, который биржа блокирует под позицию. Плечо определяет пропорцию: при 10x под позицию в 5 000 $ достаточно 500 $ собственных средств, остальное - заёмный объём.
Движение против позиции на 100 / плечо процентов арифметически расходует начальную маржу. Это не точный порог ликвидации. Калькулятор ликвидации даёт отдельную упрощённую оценку с постоянным MMR.
Важно разделять: плечо само по себе не увеличивает убыток - тот определяется номиналом и движением цены. Плечо уменьшает залог и тем самым приближает ликвидацию при том же номинале.
Пример расчёта
Дано
- Позиция с номиналом 5 000 $, плечо 10x.
- Маржа: 5 000 / 10 = 500 $.
- Порог потери маржи: 100% / 10 ≈ 10% движения против позиции.
Итог: Под позицию в 5 000 $ биржа заблокирует 500 $. При том же номинале и плече 50x залог составил бы 100 $, но съедало бы его движение уже около 2%.
Частые вопросы
Что такое маржа простыми словами?
Это залог из ваших средств, который биржа блокирует, пока открыта позиция с плечом. Торгуя 5 000 $ при плече 10x, вы вкладываете 500 $ маржи, а биржа дополняет объём заёмными средствами. Закрыли позицию - маржа разблокируется, плюс-минус результат сделки.
Как рассчитать требуемую маржу?
Разделите стоимость позиции (номинал) на плечо: маржа = объём × цена / плечо. Позиция 0,1 юнита по 50 000 $ - это номинал 5 000 $; при плече 20x потребуется 250 $ маржи. На биржах к этому добавляется небольшая поддерживающая маржа и комиссии.
Чем изолированная маржа отличается от кросс-маржи?
При изолированной марже под позицию выделен фиксированный залог - при ликвидации сгорает только он. При кросс-марже позицию страхует весь свободный баланс счёта: ликвидация наступает позже, но в худшем сценарии рискует весь депозит, а не выделенная часть. Калькулятор считает базовый случай - изолированную маржу.
Увеличивает ли плечо риск?
Убыток в деньгах определяется номиналом позиции и движением цены - плечо на него не влияет. Риск растёт косвенно: высокое плечо уменьшает залог, приближает цену ликвидации и психологически подталкивает открывать номинал больше, чем позволил бы депозит без плеча. Контроль риска остаётся за стоп-лоссом и размером позиции.
Плечевая торговля сопряжена с повышенным риском. Калькулятор - инструмент расчёта, а не инвестиционная рекомендация.
Обновлено: · Команда Midas
