Сауда стратегиясы: кіру, шығу және тексеру ережелерін қалай құрастыруға болады

Сауда стратегиясы деген не және ол сигналдан қалай ерекшеленеді

Индикатор белгісі, Талдау деңгейі немесе шамның орташа бағадан жоғары жабылуы тексеру сигналын бере алады. Мәтінмәнсіз ол оны қай құралда және мерзімде қарастыру керек, сценарийден не бас тартады және ашық позицияны қалай басқару керек деген сұрақтарға жауап бермейді.

Сауда жоспары да стратегияны алмастырмайды. Бұл әлдеқашан тексерілген ережелерді белгілі бір сеансқа тасымалдауға көмектеседі. Бұл үшін сізге бөлек қажет Трейдердің сауда жоспары.

Тексерілген стратегия қандай ережелерден тұрады?

U CME Group негізгі элементтерге кіру және шығу жағдайлары, позицияны бақылау, тоқтату, нысана және рұқсат етілген Тәуекел. Бұларға нарықты, құралды қосу керек, Уақыт аралығы, сеанс уақыты және бас тарту шарты. Бұл жұмыс сипаттамасын "трендпен жүру" сияқты сипаттамадан бөледі.

1. 1

   Аудан

   Нарық, құрал және уақыт аралығы

   ↓
2. 2

   Орнату

   Біз кіруді іздейтін мәтінмән

   ↓
3. 3

   Триггер

   Бір бақыланатын оқиға

   ↓
4. 4

   Тәуекел және шығу

   Скриптті тоқтату, мақсаттау және тоқтату

   ↓
5. 5

   Тексеру

   Барлық сигналдар, үстеме шығындар және күтудегі деректер

Орнату мен кіріс нүктесін екіұштылықсыз қалай сипаттауға болады

Көтерілетін орнату тренд деңгейге жақын" түсініксіз болып қалады. Біріншіден, қандай әдіс трендті жоғарылататынын, деңгей қалай құрылғанын және одан қандай қашықтықта орнату белсенді деп есептелетінін анықтаңыз.

Содан кейін триггерді қосыңыз. Мысалы: «шам деңгей шекарасынан жоғары жабылғаннан кейін, тренд бағыты жоғары болып қалса». Тек жабық шамды көру жолақтың ішіндегі болашаққа көз жүгірту қаупін азайтады. Бөлек талдау кіру нүктесінің индикаторы мәтінмәнге қатысты белгіні тексеру жолын көрсетеді.

Шығу жолын қалай орнату керек, алдын ала тоқтау және тәуекелге

Сынақ алдында төрт нәрсені жазыңыз: тоқтау орны, позиция өлшемін анықтау әдісі, мақсат және ерте шығу жағдайы. Мысалы, нарық құрылымы мақсатқа қол жеткізбей тұрып сценарийден бас тартуы мүмкін. Әрбір мұндай оқиғаны көңіл-күйге емес, кестеге сәйкес оқу керек.

Жазбаша тоқтау транзакция бағасын емес, іске қосу сәтін көрсетеді. FINRA түсіндіреді, тоқтату бұйрығы деңгейге қол жеткізгеннен кейін нарықтық тапсырысқа айналады, сондықтан жылдам қозғалыста орындалу тоқтату бағасынан айтарлықтай нашар болуы мүмкін. Жеке тәуекел бағаның қысқа секіруі тоқтауды тудырады, содан кейін нарық бұрынғы деңгейге оралады. Сондықтан, сынақта аялдамалар деңгейдің идеалды бағасына емес, орындау үшін маржамен орналастырылады.

Тәуекелдің әмбебап пайызы, тең тоқтату немесе міндетті мақсат пен тәуекел арақатынасы жоқ. Тәуекелді есептеу тәртібі келесі бөлімде талқыланады. сауда тәуекелі жөніндегі нұсқаулық.

Комиссияларды, спред және сырғануды қалай есепке алу керек

Белгілі бір сайттың тарифіне сәйкес сынаққа комиссия қосыңыз. Спрэд өзгеріп жатқандықтан, оған негізді және қатаңырақ сценарийлерді орнатыңыз, және тұрақсыз нарықтық тапсырыстар үшін сырғу үшін нақты маржаны орнатыңыз.

Тариф жадтан емес, сайттың ашық құжатынан алынған. Мәскеу биржасы қор нарығының комиссияларын жариялайды, және сол жерде бір санның сәйкес келмейтінін көруге болады: асимметриялық модельде қабылдаушы транзакция сомасының 0,03 жалпы пайызын төлейді, ал жасаушы сауда кезеңінде нөлге тең төлейді. Нарықтық тапсырыстарға енгізілген стратегия үшін бұл айырмашылық сынақ нәтижесін өздігінен өзгертеді. Брокер комиссиясы айырбастау комиссиясына қосылады, сондықтан екеуі де шығын үлгісіне үлес қосады.

Түсініктеме Тапсырысты орындау туралы Investor.gov еске салады: транзакция бағасы трейдер тапсырысты жіберу кезінде көрген бағаға сәйкес келмеуі керек. Тарихи шам нақты орындаудың бүкіл жолын көрсетпейді: стратегиялар бойынша TradingView анықтамасы сынаушы жолақ жабылғаннан кейін тапсырыстарды орындайтынын және оның ішіндегі баға қозғалысы туралы жорамалдар жасайтынын тікелей айтады.

Стратегияны фитингсіз қалай артқа тексеруге болады

Бірінші нұсқа үшін ережелердің бір жинағын алыңыз және оны әр сәтсіздіктен кейін параметрлерді жеке өзгертпестен деректер арқылы іске қосыңыз. Есепті көргеннен кейін өңдеу жаңа іске қосуды қажет ететін жаңа нұсқаны жасайды.

Нәтижені қарапайым негізгі опциямен салыстырыңыз: осылайша күрделі сүзгінің бір сегментте қосымша ақпарат беретінін көре аласыз, бірақ мұндай салыстыру болашақ табыстылықты дәлелдемейді. Кэмпбелл Харви мен Ян Люда «Backtesting», CME Group оқу бөлімінде жарияланған, көп рет тестілеудің тәуекелдері және ретроспективада ең жақсы нұсқаны таңдау жеке талқыланады.

Опциялар арқылы іздеу құнын өлшеуге болады. Мақалада Notices of the American Mathematical Society көрсетеді: егер сіз тек он стратегия конфигурациясынан өтсеңіз, олардың ең жақсысы шамамен 1,57 тарихында күтілетін Sharpe қатынасына ие болады, дегенмен жаңа деректерде барлық опциялар нөлді береді. Авторлар мұны кері тестілеу деп атайды және неғұрлым көп опциялар қолданылса, тарих сегменті соғұрлым ұзағырақ қажет болады деп қосады, нәтижеге сенімді болу үшін. Сондықтан сынақтан өткен нұсқалардың саны нәтиженің қасына жазылады және жүгіруден кейін ұмытылмайды.

1. 1-қадам

   Деректерді бөлу

   Әзірлеу және кейінге қалдырылған шолу

2. 2-қадам

   Ережелерді жинаңыз

   Тек оқу кезеңінде өзгертуге болады

3. 3-қадам

   Мұздату нұсқасы

   Параметрлер мен шығындар жазылған

4. 4-қадам

   Кейінге қалдырылған сегментті ашыңыз

   Жаңа параметрсіз бір тексеру

5. 5-қадам

   Салыстыру және шешу

   Сынақты қабылдау, қайта өңдеу немесе тоқтату

Тәуекелдер мен шектеулер

• Кез келген стратегия бірқатар шығындарды беріп, капиталдың жоғалуына әкелуі мүмкін.
• Гипотетикалық нәтижелер өтімділікті, эмоцияларды және нақты орындаудың барлық мүмкіндіктерін көрсетпейді: NFA өтімділіктің жетіспеушілігін және шектеулер арасында сырғып кетуді тікелей атайды.
• Өткен өнімділік және тіпті сенімді кері тестілеу болашақ қайтарымға кепілдік бермейді.
• Көрсеткіш немесе сигнал тәуекел шешімін алмастыра алмайды.

Жауапкершіліктен бас тарту. Материал білім беру сипатында және жеке инвестициялық ұсыныс болып табылмайды. Нарық тұрақсыз, сауда капиталдың жоғалу қаупімен байланысты. Өткен көрсеткіштер болашақ өнімділікке кепілдік бермейді.

Неге күтілетін үлгі мен сауда журналы керек?

Уақыт қатарлары үшін жаттығу және кешіктірілген сегменттер уақытқа бөлінеді. Кездейсоқ араластыратын шамдар болашақ ақпаратты жаттығу бөлігіне тасымалдай алады. CFA Institute Research Foundation Джозеф Симонянның монографиясында хронологиялық бөлу инвестициялық үлгілерді растаудың негізгі шарасы ретінде қарастырылады.

Журналға күн мен уақыт, құрал, уақыт аралығы, орнату, іске қосу, жоспарланған және нақты кіру және шығу бағалары, шығу себебі мен шығындар қажет. MFE (ең жоғары қолайлы экскурсия) және MAE (ең жоғары жағымсыз экскурсия) қосыңыз: транзакция кезінде ең көп іске асырылмаған пайда және позицияның ең көп іске асырылмаған шығыны. Бұл бағаның толық жолы емес, екі шеткі нүкте және олар стратегияның сапасын дәлелдемейді. Сеансқа арналған өріс үлгісі ішінде сауда жоспары.

Мысал: графтағы идеядан тексерілетін ережеге

Бір құрал мен уақыт аралығы үшін Midas Up сценарийін алайық: тренд көтерілгенде және баға алдын ала анықталған деңгейде болғанда орнату белсенді болады; триггер екі шарт сақталған кезде жабық шамдағы Midas Up индикаторының Сатып алу белгісі болып табылады. Аялдама сценарий мағынасыз болатын нүктеден тыс жерде орналастырылады және шығу мақсатқа, тоқтатуға немесе алдын ала таңдалған бас тарту шартына сәйкес орын алады.

Орнату белсенді болса, әрбір дәйекті белгі сынаққа қосылады, оның ішінде пайдасыз, жалған және өткізіп алынған жағдайлар: оларды журналдан жою мүмкін емес. Нәтиже шығындардан кейін есептеледі және алдын ала таңдалған негізгі опциямен салыстырылады, содан кейін ереже кешіктірілген сегментте өзгеріссіз тексеріледі.

123

Сөздегі идея: Мен трендке сәйкес сигнал қабылдаймын

Ереже: оқиға жабық шамда көрінеді

1. 1.Құрал мен уақыт аралығын атаңыз
2. 2.Орнату және енгізу триггерін орнатыңыз
3. 3.Шығу, тоқтату және шығындарды жазып алыңыз

Стратегияны қашан өзгерту керек және тестті қашан тоқтату керек

Тоқтату критерийлерін алдын ала жазып алыңыз. Бұл оқыту мен кешіктірілген үлгілер арасындағы алшақтық, нарықтық режимдерге байланысты тұрақсыздық немесе қабылданбайтын шығындарға сезімталдық болуы мүмкін. Стратегияны дәлелденген деп санауға болатын сауда-саттықтардың әмбебап саны немесе сынақ кезеңі жоқ.

Тексеру мағынасы бар кезде

Егер жарамды болса

• Ережелер бақыланатын оқиғаларды алдын ала жазады
• Тарихи деректер әртүрлі нарық режимдерін қамтиды
• Комиссиялар, таралу және сырғуды бағалауға болады

Жарамсыз болса

• Орнату нәтижені көргеннен кейін сипатталады
• Кейбір транзакциялар алдын ала жазылған ережесіз алынып тасталады
• Кейінге қалдырылған сегмент орнату үшін әлдеқашан пайдаланылған

Кіру, шығу, нарық, уақыт аралығы немесе шығын үлгісі логикасындағы кез келген өзгеріс нәтижені айтарлықтай өзгертуі мүмкін, сондықтан өңдегеннен кейін нұсқа қайтадан толық жолдан өтеді. Бірдей кейінге қалдырылған сегментті пайдаланып оны түзету мүмкін емес: бұл деректер әзірлеудің бір бөлігі болды.

Дереккөздер

• CME Group: Step 4. Trading Strategies in Your Trade Plan
• Campbell R. Харви, Ян Лю: Бэктестинг (Портфолионы басқару журналы, 2015, оқыту бөлімінде CME тобы)
• Bailey, Borwein, Lopez de Prado, Zhu: Pseudo-Mathematics and Financial Charlatanism (Notices of the AMS, 2014)
• TradingView: Strategies
• Commodity Futures Trading Commission (CFTC): Back to School: Learn to Trade Futures and Options Without Getting Scammed
• FINRA: Stop Orders: Factors to Consider During Volatile Markets
• Ұлттық фьючерстер қауымдастығы (NFA): Сәйкестік ережесіне интерпретациялық хабарлама 9025 2-29
• Мәскеу биржасы: қор нарығындағы тарифтер
• Investor.gov: Executing an Order
• CFA Institute Research Foundation: Investment Model Validation

Жиі қойылатын сұрақтар

Саудада сигнал деген не?

Сигнал — белгіленген оқиға: мысалы, индикатор белгісі немесе деңгейдің бұзылуы. Ол сауда стратегиясына триггер ретінде қосылуы мүмкін, бірақ нарық контексті, тәуекел көлемі, стоп және шығу туралы нақты көрсетілмейді. Сондықтан, кіру алдындағы сигнал толық ережелер жиынтығы бойынша бағаланады.

Баптау деген не және ол триггерден несімен ерекшеленеді?

Орнату нарықтың ыңғайлы жағдайын сипаттайды: тренд бағыты, аймақ, құбылмалылық және басқа фильтрлер. Триггер кіруге бір нақты оқиға тағайындайды. Жүйе белсенді болмаса да, сол сигнал елемейді. Бұл бөлу әмбебап терминдер стандарты емес, бірақ сауда стратегиясын айқын етуге көмектеседі.

Кіріс пен шығуды орнату үшін қандай шарттарды белгілеу керек?

Кіру үшін үш қабат қажет: оптика, орнату және нақты триггер. Шығу үшін қорғаныс аялдамасын, нысананы және сценарийді ертерек жою шартын жазыңыз. Барлық оқиғалар бақыланатын деректерге негізделген болуы керек. Мәтін дайын деп есептеледі, егер басқа адам сол шешімді дәл сол кестеде қайталаса.

Неге жақсы бэктест жаңа деректерде қайталанбай қалуы мүмкін?

Нарық режимі өзгереді, ал табылған заңдылық кездейсоқ сәйкестік болуы мүмкін. Баптау бұл қауіп-қатерді күшейтеді: көптеген нұсқалардың ішінен белгілі өткенді ең жақсы сипаттағаны таңдалады. Кейінге қалдырылған таңдама өзін-өзі алдаудың қауіпін азайтады, бірақ болашақтағы белгісіздікті жоймайды.

Кейінге қалдырылған таңдама қалай ластанбау керек?

Кейінге қалдырылған деректерді бірінші қараудан бұрын барлық шарттарды, параметрлерді және шығындарды мұздату қажет. Тесттен кейін сол сегмент бойынша ережелерді баптамаңыз. Егер нұсқаны өзгерту қажет болса, бұл деректер оқу ретінде саналады, ал тәуелсіз тексеру үшін жаңа кейінге қалдырылған сегмент қажет болады.

Стратегияны тексеру үшін қанша сауда қажет?

Әмбебап сан жоқ. Таңдаманың жеткіліктілігі сетаптың жиілігіне, нарық режимдерінің әртүрлілігіне және нәтижелердің тұрақтылығына байланысты. Шекті ыңғайлы дөңгелек саннан таңдамаңыз. Бірінші кезекте деректер нарықтың әртүрлі фазаларын қамти ма және орташа нәтиже ғана емес, шашыранды бағалау үшін жеткілікті сигналдар бар ма екендігін тексеріңіз.